El Día en Minutos | 6 de diciembre de 2024

El Top

● En EE.UU., las cifras de empleo de noviembre crecen por encima de los estimados del consenso.

● La Unión Europea y el bloque Mercosur de América del Sur finalizaron un acuerdo de libre comercio, dijo el viernes la Comisión Europea, pero enfrenta una difícil batalla por su aprobación en Europa dada la oposición francesa e italiana.

● Durante el periodo enero-noviembre de 2024, en México se vendieron 1,350,362 autos (+10.68% a/a), se produjeron 3,764,490 vehículos ligeros (+5.65% a/a) y se exportaron 3,764,490 unidades (+6.45% a/a) en el mercado automotriz mexicano.

● La producción industrial de Alemania cayó inesperadamente en octubre, debido principalmente a un retroceso de la producción de energía y de la industria automovilística, según informó el viernes la oficina federal de estadísticas.

● El gasto de los hogares japoneses cayó a un ritmo más lento de lo previsto en octubre y si bien las tendencias generales del consumo siguen siendo débiles todavía se espera que el Banco de Japón suba las tasas para normalizar las condiciones monetarias después de una década de política expansiva.

● Los precios del petróleo cayeron el viernes mientras los analistas siguen pronosticando un excedente de oferta en 2025 a pesar de la decisión de la OPEP+ de posponer los aumentos de oferta planificados y extender los recortes de producción hasta finales de 2026.

Entorno y economía 

En EE.UU., las cifras de empleo de noviembre crecen por encima de los estimados del consenso. El buró de estadísticas laborales (BLS, por sus siglas en inglés) publicó los datos de empleo para el mes de noviembre del 2024, en el cual se registró un crecimiento de 227 mil empleos, por encima de la expectativa del consenso en 200 mil y del observado en octubre en 24 mil empleos. Adicionalmente, se revisó al alza la generación de empleo de septiembre y octubre por un total de 56 mil empleos para los dos meses. Por otro lado, se reportó que la tasa de desempleo se ubicó en 4.2% en noviembre, en línea con el consenso de mercado y ligeramente por encima del nivel observado en octubre en 4.1%. Por su parte, el crecimiento salarial anual en noviembre fue de 4.0%, mismo nivel que en septiembre y por arriba de la expectativa del consenso en 3.9%. En general las cifras de empleo del mes de noviembre fueron mejores a la expectativa del consenso y abonan a la narrativa de un fuerte crecimiento en el último trimestre de este año. Adicionalmente, estas cifras refuerzan el escenario de algunos miembros del Fed que sugieren pausar el ciclo de recortes en tasas ante una economía que aún sigue muy fuerte.

Mercados y Empresas

Los futuros de los principales índices estadounidenses comenzaban la jornada con avances, impulsados por los últimos datos del mercado laboral en EE.UU. Las nóminas no agrícolas superaron las expectativas al ubicarse en 227,000 empleos, lo que refuerza la percepción de resiliencia económica. En Europa, los mercados operaban al alza tras la renuncia de Michel Barnier como primer ministro de Francia tras un voto de no confianza. Emmanuel Macron prometió designar a un nuevo primer ministro en los próximos días. En Asia, los mercados cerraron con un desempeño mixto.

Por otro lado, el precio del petróleo registraba retrocesos. La OPEP+ decidió posponer los incrementos de producción hasta abril de 2025, citando preocupaciones por un posible exceso de oferta. Mientras tanto, el oro opera con avances, cotizando en $2,636.8 por onza.

En renta fija, los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. se encuentran con retrocesos. El bono a 10 años se sitúa en 4.15%, mientras que el bono a 2 años en 4.09%.

En México, el futuro del IPC opera al alza con un valor de 51,942 puntos. Por su parte, el tipo de cambio se ubica en 20.11 pesos por dólar frente a los 20.19 del cierre previo.

Grupo Aeroportuario del Sureste (ASUR) informó que el tráfico total de pasajeros en México disminuyó 7.1% interanual en noviembre, con caídas en el tráfico doméstico (-7.6%) e internacional (-6.8%). En contraste, los aeropuertos de ASUR en Colombia y Puerto Rico reportaron incrementos, destacando un crecimiento en el tráfico doméstico e internacional en ambas regiones.

Grupo Aeroportuario del Centro Norte reportó tráfico de pasajeros de noviembre. Los pasajeros totales aumentaron 9.9% a/a, impulsado por el tráfico internacional, que creció 40.7% a/a, mientras que el doméstico aumentó 5.8% a/a.

Volaris publicó su reporte de tráfico de pasajeros de noviembre. La demanda de asientos medida en ingresos por pasajero milla (RPMs) cayó 6.9% a/a, mientras que la capacidad medida en asientos disponibles por milla (ASMs) se contrajo 3.7% a/a, resultando en un factor de ocupación de 86.8% (-3 pp a/a). Finalmente, en tráfico total de pasajeros tuvo una caída de 6.0% a/a.

Notas

Ulta Beauty y Lululemon reportaron resultados superiores a las expectativas, impulsando sus acciones. Ulta aumentó su guía anual, mientras que Lululemon mostró cautela en su perspectiva para el cuarto trimestre.

Un juez federal rechazó el acuerdo de culpabilidad de Boeing relacionado con los accidentes del 737 Max, citando preocupaciones con las políticas del Departamento de Justicia.

La petrolera estadounidense, Chevron, anunció recortes en su gasto de capital para 2025 en medio de las incertidumbres del mercado.