El Día en Minutos | 3 de noviembre de 2023

*Tras la robusta impresión en septiembre, la creación de empleo en EE. UU. muestra una notoria atemperación en octubre. 

*En México, las cifras de la demanda sorprenden al alza. El consumo privado registró un crecimiento anual de 4.1%, superior a la estimación de 4.0% a/a; mientras que la inversión fija bruta (IFB) imprimió una expansión anual del 32.0%, por encima de la proyección de 28.0% a/a.

*Este jueves la SHCP informó que el gobierno federal destinará 61,313 millones de pesos para la atención de la población afectada por Otis.

*La tasa de desocupación en la eurozona aumentó a 6.5% en septiembre, contrastando con la previsión de que se mantendría en 6.4%. 

*La venta de vehículos en el mercado local subió 21.2% en octubre, equivalente a 112,261 unidades. 

*El INEGI publicó su sistema de indicadores cíclicos, con ambos índices por encima de su tendencia de largo plazo: el coincidente se ubicó en un nivel de 101.1 unidades (+0.06); por su parte, el adelantado presentó un valor de 100.4 puntos, manteniéndose sin cambios. 

*Banxico dio a conocer los resultados de la Consulta del Artículo IV para 2023, llevada a cabo por el Fondo Monetario Internacional.

*Mercados globales al alza por retroceso en los rendimientos de la renta fija.

Entorno y economía

El reporte de empleo de EE. UU. muestra la generación de 150 mil puestos de trabajo en octubre. Este registro quedó lejos de las 180 mil plazas previstas por los analistas del mercado, y denotan una fuerte moderación desde las 336 mil posiciones creadas en septiembre que fueron finalmente revisadas a 297 mil puestos, como parte de las revisiones a la baja de 101 mil posiciones en los dos meses previos. Sin embargo, con respecto a la lectura de octubre, es importante considerar que la nómina del sector manufacturero cayó en 35 mil puestos en el mes, principalmente reflejando la huelga en el sector automotriz norteamericano (alrededor de 33 mil); por lo que tras los acuerdos alcanzados en la última semana, se verá un alza en las cifras de noviembre. Asimismo, las revisiones al salario promedio registró una desaceleración a 0.2% m/m (vs 0.3% m/m prev.) y 4.1% a/a (vs 4.3% prev.), siendo esta variación anual la menor desde mediados del 2021. Adicionalmente, la tasa de desocupación aumentó de manera sorpresiva (3.8% e.) a 3.9%, su mayor nivel desde enero del 2022, al tiempo que la tasa de participación en el mercado laboral cayó a 62.7% desde 62.8% previo. En general, el cúmulo de datos muestra un desvanecimiento en el mercado laboral, pero en menor medida a lo que la impresión de 150 mil puestos podría aparentar al considerar que la economía norteamericana necesita alrededor de 100 mil empleos por mes para absorber la incorporación de personas al mercado laboral, umbral que se superó holgadamente en octubre y en los dos meses previos a pesar de la revisión a la baja. Aun así, el reporte de empleo de octubre fortalece la perspectiva de que la Fed debe haber terminado su ciclo restrictivo.

Mercados y empresas

Mercados globales con sentimiento positivo. Los principales índices estadounidenses cerraron el día anterior con ganancias, con todos los 11 sectores del S&P500 en positivo. Esta mañana, los mercados iniciaron el día en terreno positivo, derivado de las lecturas económicas sobre el mercado laboral, que al quedarse por debajo de los estimados contrajeron los rendimientos de los bonos, dándole un impulso a los capitales: Dow +0.50%, S&P +0.60% y Nasdaq +0.50%. En Europa, los mercados presentan ganancias mientras los inversionistas sopesan las decisiones de política monetaria en la región; con el Euro Stoxx arriba +0.40%. En Asia los mercados registraron un aumento, en consecuencia de lecturas económicas que esbozan una recuperación en la región: Japón sin cambios y China +0.70%. En México, el IPC abrió arriba, ubicándose en los $50,633 puntos (+1.80%). El petróleo, registró un decremento en su precio, dirigiéndose a entregar una contracción por segunda semana consecutiva mientras los temores de disrupción en la oferta por la coyuntura de Israel-Hamas se disipa; colocándose en los $81.69 dpb (-0.90%). El gas natural al alza (+0.10%). Por su parte, los metales en su mayoría al alza, con el oro +0.60%, la plata +2.10% y el cobre +0.20%. Finalmente, las criptomonedas retroceden.

Orbia y Solvay han establecido una asociación estratégica para producir PVDF en Norteamérica, material clave para baterías de vehículos eléctricos. Este acuerdo incrementará la capacidad productiva regional, apoyando la transición a la energía limpia y cumpliendo con la Ley de Reducción de la Inflación. Orbia aporta su integración vertical desde la obtención de minerales hasta la producción, y Solvay su tecnología y experiencia en el mercado global. Planean abrir dos plantas en Georgia y Luisiana para 2026, fortaleciendo la cadena de suministro de EV y ofreciendo productos como sales de electrólitos y ánodos reciclados.

Noticias corporativas

*Apple cae, esto tras entregar una guía de ingresos débil para el último cuarto de este año. No obstante, venció las expectativas en sus resultados; donde sus ventas se contrajeron por cuarto mes consecutivo.

*Fortinet se contrae, esto después de que la empresa de ciberseguridad se quedara corto en sus ganancias y brindara una guía débil para el trimestre actual.

*Starbucks revela su plan de crecimiento para 2030, donde añadirá más de 17,000 puntos de venta (15,000 de estos serán fuera de EE.UU.) y recortará 3 mil mdd de costos en los siguientes 3 años.

*Maersk se desploma después de anunciar que se quedará corto en su guía y que recortará 10,000 trabajos.

*Shopify experimenta un rally después de vencer los estimados de tanto ingresos como de ganancias para el trimestre reportado.

*Elon Musk le pide a la corte que rechace el intento de la SEC de obligarlo a testificar en la investigación de Twitter.

*Expedia al alza derivado de sus buenos resultados del trimestre.

*Sam Bankman-Fried (fundador de FTX) fue encontrado culpable de todos los 7 cargos relacionados a fraude y lavado de dinero.