El Día en Minutos | 12 de noviembre de 2024

El Top

● Hacienda enviará el paquete económico al congreso al cierre de la esta semana.

● De acuerdo con Reuters, se espera que Donald Trump elija al senador estadounidense Marco Rubio como su secretario de Estado.

● Olli Rehn, jefe del banco central finlandés, dijo que se avecinan más recortes en las tasas de interés del BCE y la tasa de depósito podría alcanzar el llamado nivel neutral en la primera mitad del próximo año.

● La confianza de los inversionistas alemanes se vio afectada este mes, dijo el martes un instituto de investigación económica (ZEW), ya que la victoria electoral de Donald Trump en EE.UU. y el colapso del gobierno en Berlín desataron una mayor incertidumbre sobre la ya debilitada economía de Alemania.

● El economista en jefe del Banco de Inglaterra, Huw Pill, dijo que los datos del mercado laboral publicados el martes mostraron que las presiones inflacionarias en Gran Bretaña seguían siendo demasiado altas para el objetivo de inflación del 2% del Banco de Inglaterra.

● Los precios del petróleo variaron poco el martes, a la espera de una mayor dirección de los precios del informe mensual de la OPEP.

Entorno y economía 

Hacienda enviará el paquete económico al congreso al cierre de la esta semana. El próximo 15 de noviembre la Secretaría de Hacienda y Crédito Público (SHCP)  enviará al congreso los “Criterios Generales de Política Económica 2025” (o como se conoce en el gremio “el paquete económico”), el cual es un documento que contiene el escenario macroeconómico del Gobierno Federal para 2024 y 2025 y que además sirve de borrador para la Ley de Ingresos y el Proyecto de Egresos de la Federación. Con respecto al escenario macroeconómico, estimamos que Hacienda recortará su previsión de crecimiento para 2025, al tiempo que elevará la previsión de inflación y de tasas de interés. Adicionalmente, revisará al alza su estimado de déficit público para el próximo año de un 2.5% propuesto en los “Precriterios 2025” hacia un nivel entre 3.5% y 4.0%. En la misma línea actualizará sus previsiones inerciales para las finanzas públicas para 2026-2030, en donde podremos conocer si la SHCP está planteando un programa de consolidación fiscal y de qué magnitud será. Los inversionistas estarán muy atentos a este documento de Hacienda, puesto que si bien no se espera una consolidación fiscal inmediata, si se anticipa que podría darse un plan de lograrlo durante el sexenio, lo cual se enmarcará en un entorno donde se esperan mayores programas sociales y la continuación de algunos proyectos insignia de la pasada administración que no se terminaron.

Mercados y Empresas

Los futuros de los principales índices accionarios estadounidenses operan con ligeros retrocesos, tomando un respiro luego del repunte que observaron desde la semana pasada como reacción a los resultados electorales en EE.UU., lo que llevó al mercado a tocar nuevos niveles máximos históricos. Los inversionistas analizan cuales podrían ser las políticas del nuevo gobierno y, en consecuencia, qué sectores y activos se verían beneficiados. Asimismo, el mercado mantiene la atención en los nombramientos clave del gabinete de Donald Trump. En Europa, los mercados accionarios operan con retrocesos, afectados por la caída en las acciones de empresas mineras, mientras que en Asia también se registraron movimientos a la baja.  

El rendimiento de los bonos del tesoro presenta avances,el bono a 2 años cotiza en 4.33% y el bono a 10 años en4.39%. El mercado continúa asimilando las implicaciones del triunfo de Donald Trump mientras que para esta semana se mantiene a la espera de conocer de las cifras de inflación en EE.UU. correspondientes a octubre.

En commodities, el oro presenta un ligero retroceso, ubicándose en $2,607 dólares por onza. El metal ha visto un retroceso en las últimas sesiones ante el fortalecimiento del dólar y la expectativa de que las tasas de interés podrían bajar a un ritmo más moderado. 

En México, el futuro del IPyC opera con avances.

Respecto al tipo de cambio del peso respecto al dólar, cotiza en 20.40 luego de que ayer cerró en 20.33.

Industrias Peñoles informó que su mina Sabinas enfrenta problemas operativos. Esta mina, propiedad de Peñoles, es la fuente de plata para el acuerdo Silverstream firmado con Fresnillo en 2007. Ambas empresas han iniciado conversaciones para evaluar el impacto de estos problemas y posibles ajustes al acuerdo. Peñoles posee el 75% de participación en Fresnillo plc.

Notas Corporativas

• Las acciones de Home Depot subían previo a la apertura luego de reportar resultados trimestrales mejores a lo esperado, por lo que la compañía revisó al alza su guía de resultados para el año. 

• Shopify reportó resultados por arriba de lo esperado por el consenso, sus títulos subían cerca de 14%.